（一）煤炭機(jī)械行業(yè)管理體制

1、行業(yè)主管部門

我國(guó)煤炭機(jī)械行業(yè)采取政府宏觀調(diào)控和行業(yè)協(xié)會(huì)自律管理相結(jié)合的方式，企業(yè)面向市場(chǎng)自主經(jīng)營(yíng)。

行業(yè)主管部門是國(guó)家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局和國(guó)家煤礦安全監(jiān)察局，行業(yè)自律組織是中國(guó)煤炭機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)。國(guó)家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局是國(guó)務(wù)院主管安全生產(chǎn)綜合監(jiān)督管理的直屬機(jī)構(gòu)，國(guó)家煤礦安全監(jiān)察局是國(guó)家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局管理的行使國(guó)家煤礦安全監(jiān)察職能的行政機(jī)構(gòu)。國(guó)家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局授權(quán)安標(biāo)國(guó)家礦用產(chǎn)品安全標(biāo)志中心承擔(dān)礦用產(chǎn)品安全標(biāo)志的審核發(fā)放與監(jiān)督管理工作。

2、行業(yè)主要法律法規(guī)

行業(yè)法律法規(guī)

3、行業(yè)政策

行業(yè)政策

《關(guān)于加快振興裝備制造業(yè)的若干意見(jiàn)》指出，要發(fā)展大型煤炭井下綜合采掘、提升和洗選設(shè)備，實(shí)現(xiàn)大型綜合采掘、提升和洗選設(shè)備國(guó)產(chǎn)化。

《煤礦安全生產(chǎn)“十二五”規(guī)劃》指出，我國(guó)將每年重點(diǎn)扶持100個(gè)煤礦進(jìn)行機(jī)械化改造，到2015年底，小型煤礦采煤、掘進(jìn)裝載機(jī)械化程度分別達(dá)到55%、80%以上。

《煤炭工業(yè)發(fā)展“十二五”規(guī)劃》指出，到2015年，全國(guó)煤礦采煤機(jī)械化程度達(dá)到75%以上，其中大型煤礦達(dá)到95%以上，30萬(wàn)噸及以上中小型煤礦達(dá)到70%以上，30萬(wàn)噸以下小煤礦達(dá)到55%以上。

（二）煤炭機(jī)械行業(yè)特征

1、行業(yè)技術(shù)水平和特點(diǎn)

煤炭機(jī)械使用環(huán)境惡劣，從技術(shù)上要求產(chǎn)品具備大功率、高強(qiáng)度、耐磨損、耐腐蝕、高可靠性的特點(diǎn)。

國(guó)際上煤炭機(jī)械技術(shù)水平較高的國(guó)家主要是美國(guó)和德國(guó)。國(guó)內(nèi)煤炭機(jī)械行業(yè)在裝備性能、可靠性、智能化等方面與國(guó)際先進(jìn)水平存在一定差距，但近年來(lái)在裝備研發(fā)、設(shè)計(jì)、制造等環(huán)節(jié)已取得較大提升，基本能夠滿足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)對(duì)煤炭機(jī)械的需求。

國(guó)產(chǎn)和進(jìn)口煤炭機(jī)械設(shè)備比較

2、行業(yè)經(jīng)營(yíng)模式

由于煤炭生產(chǎn)企業(yè)在生產(chǎn)環(huán)境、生產(chǎn)工藝上存在較大差異，煤炭機(jī)械一般為非標(biāo)產(chǎn)品。同時(shí)，由于設(shè)備單價(jià)較高，煤炭機(jī)械企業(yè)一般不進(jìn)行產(chǎn)品備貨，而是采用訂單生產(chǎn)方式，即按照客戶要求進(jìn)行研發(fā)設(shè)計(jì)，按照客戶訂單組織生產(chǎn)。

3、行業(yè)的周期性、區(qū)域性及季節(jié)性

（1）周期性

煤炭機(jī)械產(chǎn)品需求受煤炭行業(yè)景氣度和煤炭行業(yè)固定資產(chǎn)投資規(guī)模的影響較大，宏觀經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的變化、產(chǎn)業(yè)政策的調(diào)整也會(huì)影響行業(yè)發(fā)展。

（2）區(qū)域性

本行業(yè)銷售對(duì)象基本為煤炭開(kāi)采企業(yè)，因此產(chǎn)品銷售分布呈現(xiàn)出一定的區(qū)域性。山西、內(nèi)蒙古、陜西、新疆、河南、黑龍江等省區(qū)是我國(guó)煤炭資源大省，也是本行業(yè)產(chǎn)品銷售的較集中地區(qū)。從生產(chǎn)企業(yè)的區(qū)域布局看，煤炭機(jī)械企業(yè)主要集中在煤炭資源大省及其周邊地區(qū)。

（3）季節(jié)性

煤炭開(kāi)采企業(yè)一般在年初制定全年的設(shè)備采購(gòu)計(jì)劃，之后進(jìn)行考察和招標(biāo)等工作，煤炭機(jī)械企業(yè)一般第一季度業(yè)務(wù)量相對(duì)較少，下半年業(yè)務(wù)量相對(duì)較多。

4、行業(yè)利潤(rùn)水平

近年來(lái)，煤炭機(jī)械行業(yè)的利潤(rùn)率呈現(xiàn)出穩(wěn)中有升的態(tài)勢(shì)。2000年以前，由于煤炭行業(yè)效益不佳，設(shè)備需求較少，煤炭機(jī)械行業(yè)利潤(rùn)率較低。2000年以后，隨著煤炭市場(chǎng)走強(qiáng)，煤炭行業(yè)逐步加大固定資產(chǎn)投入，煤炭機(jī)械行業(yè)利潤(rùn)率逐漸上升。近年來(lái)，隨著煤炭機(jī)械行業(yè)投資規(guī)模的增加，競(jìng)爭(zhēng)越來(lái)越激烈，在一定程度上影響了行業(yè)利潤(rùn)水平的上升趨勢(shì)。

從產(chǎn)品層面看，行業(yè)主要企業(yè)液壓支架產(chǎn)品的毛利率一般保持在20%-30%水平，刮板輸送機(jī)在25%-35%水平，采煤機(jī)、掘進(jìn)機(jī)毛利率相對(duì)較高，其中掘進(jìn)機(jī)可達(dá)到40%以上。

（三）煤炭機(jī)械行業(yè)與上、下游行業(yè)之間的關(guān)聯(lián)性

1、與上、下游行業(yè)之間的關(guān)聯(lián)性

煤炭機(jī)械行業(yè)的上游是鋼鐵行業(yè)。鋼材的質(zhì)量直接影響煤炭機(jī)械產(chǎn)品的質(zhì)量及可靠性，鋼材的價(jià)格變化直接影響煤炭機(jī)械產(chǎn)品的生產(chǎn)成本。

煤炭機(jī)械行業(yè)的下游是煤炭行業(yè)。煤炭行業(yè)的發(fā)展速度、技術(shù)變化直接影響煤炭機(jī)械行業(yè)的市場(chǎng)需求、產(chǎn)品價(jià)格、技術(shù)發(fā)展和產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整方向。

2、上游行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r

鋼材是煤炭機(jī)械行業(yè)的主要原材料。近年來(lái)，鋼材價(jià)格走勢(shì)波動(dòng)幅度較大，但最近三年價(jià)格已較2008年高點(diǎn)有大幅回落，呈現(xiàn)在低位區(qū)間震蕩運(yùn)行的態(tài)勢(shì)。對(duì)于優(yōu)勢(shì)煤炭機(jī)械企業(yè)，由于產(chǎn)品技術(shù)含量較高且與客戶保持長(zhǎng)期穩(wěn)定的業(yè)務(wù)關(guān)系，在原材料價(jià)格波動(dòng)較大時(shí)，可以與客戶協(xié)商通過(guò)適當(dāng)調(diào)整產(chǎn)品銷售價(jià)格來(lái)控制原材料價(jià)格變化對(duì)利潤(rùn)水平的影響。

據(jù)國(guó)家工業(yè)和信息化部發(fā)布的《2011年鋼鐵工業(yè)運(yùn)行情況分析和2012年運(yùn)行展望》，2011年全國(guó)產(chǎn)粗鋼68,388萬(wàn)噸，比上年增長(zhǎng)7.3%，受全球大宗商品價(jià)格下跌和國(guó)內(nèi)鋼材需求減弱的影響，全年鋼材價(jià)格呈現(xiàn)波動(dòng)運(yùn)行的態(tài)勢(shì)，年末鋼材綜合價(jià)格指數(shù)較年初下降6.1%。據(jù)國(guó)家工業(yè)和信息化部預(yù)測(cè)，受世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇緩慢和我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)放緩的影響，預(yù)計(jì)2012年鋼材消費(fèi)增速將小幅下降，國(guó)內(nèi)鋼材價(jià)格維持弱勢(shì)運(yùn)行。

3、下游行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r

本行業(yè)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況與煤炭行業(yè)固定資產(chǎn)投資密切相關(guān)。

（1）國(guó)際煤炭行業(yè)發(fā)展?fàn)顩r

①煤炭是全球最重要的能源之一

在全球現(xiàn)有一次能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)中，煤炭是僅次于石油的重要能源。根據(jù)《2011年英國(guó)石油世界能源統(tǒng)計(jì)評(píng)論》統(tǒng)計(jì)，2010年全球一次能源消費(fèi)量為11,844百萬(wàn)噸油當(dāng)量，其中煤炭占比達(dá)到30.02%，較2008年的29.25%有所上升。

2010年全球非可再生能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)圖